北京密云區(qū)白河城市森林公園建設(shè)工程施工項(xiàng)目可行性研究報(bào)告案例

1、項(xiàng)目基本情況

密云白河項(xiàng)目性質(zhì)為施工承包。本項(xiàng)目總投資金額為6,380.74萬(wàn)元，公司擬使用募集資金投入6,300.00萬(wàn)元。

本項(xiàng)目位于北京市密云區(qū)密云新城北部，東北臨白河，南臨京承鐵路，西側(cè)為李各莊村，面積約393,002平方米，項(xiàng)目計(jì)劃工期10個(gè)月左右。項(xiàng)目建設(shè)內(nèi)容包括密云區(qū)白河城市森林公園建設(shè)工程（一標(biāo)段）的綠化工程、灌溉及作業(yè)道等配套設(shè)施工程的施工。

本項(xiàng)目由北京市密云區(qū)園林綠化局作為發(fā)包人，乾景園林作為項(xiàng)目承包人，進(jìn)行密云區(qū)白河城市森林公園建設(shè)工程（一標(biāo)段）的工程施工。

2、項(xiàng)目背景

密云區(qū)白河城市森林公園位于北京市密云新城北部，總建設(shè)面積約120公頃，是新一輪百萬(wàn)畝造林綠化中心城和新城公園綠地建設(shè)任務(wù)之一，同時(shí)也是北京市各區(qū)推廣建設(shè)的16個(gè)城市森林試點(diǎn)之一。作為北京市密云區(qū)首個(gè)城市森林公園，密云區(qū)白河城市森林公園的建設(shè)強(qiáng)調(diào)生態(tài)涵養(yǎng)區(qū)減量發(fā)展、落實(shí)疏整促“留白增綠”、滿足周邊市民休閑游憩需求，在保障生態(tài)功能的基礎(chǔ)上，優(yōu)化功能區(qū)設(shè)置，增強(qiáng)公園服務(wù)功能。

3、項(xiàng)目投資估算

本項(xiàng)目總投資額6,380.74萬(wàn)元，其中6,300.00萬(wàn)元擬使用本次募集資金投入，均為綠化工程、庭院工程、給水工程、電氣工程等工程建設(shè)相關(guān)費(fèi)用

4、項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益分析

本項(xiàng)目建設(shè)期為310日歷天，根據(jù)可行性研究測(cè)算，本項(xiàng)目的收益金額（為扣除管理費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用等相關(guān)支出前收益，并非最終凈收益；總收益率計(jì)算口徑與此相同）為1,385.44萬(wàn)元，項(xiàng)目總收益率預(yù)計(jì)為17.84%。本項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益情況良好。

5、項(xiàng)目所涉及的報(bào)批事項(xiàng)的進(jìn)展情況

2018年4月27日，北京市密云區(qū)環(huán)境保護(hù)局出具了《關(guān)于密云區(qū)白河城市森林公園建設(shè)工程環(huán)境影響報(bào)告表審查的批復(fù)》（京環(huán)保審字【2018】13號(hào)）。

2018年8月24日，北京市密云區(qū)發(fā)展和改革委員會(huì)出具了《北京市密云區(qū)發(fā)展和改革委員會(huì)關(guān)于密云區(qū)白河城市森林公園建設(shè)工程實(shí)施方案的批復(fù)》（京密云發(fā)改（審）【2018】53號(hào)）。

6、項(xiàng)目運(yùn)作模式

乾景園林作為承包方負(fù)責(zé)密云區(qū)白河城市森林公園建設(shè)工程（一標(biāo)段）的全部施工工作。

7、項(xiàng)目基本情況

為滿足公司業(yè)務(wù)發(fā)展對(duì)流動(dòng)資金的需求、優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，本次非公開發(fā)行股票所募集資金中7,700.00萬(wàn)元用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。

8、項(xiàng)目必要性和合理性

（1）園林生態(tài)行業(yè)特點(diǎn)要求補(bǔ)充流動(dòng)資金滿足公司業(yè)務(wù)發(fā)展的資金需求

隨著行業(yè)內(nèi)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的加劇，園林生態(tài)工程項(xiàng)目呈現(xiàn)出大型化、系統(tǒng)化、規(guī)?；陌l(fā)展趨勢(shì)。而園林工程施工行業(yè)具有資金密集型的特點(diǎn)。從前期項(xiàng)目招標(biāo)、景觀設(shè)計(jì)、工程原材料采購(gòu)，到工程施工、項(xiàng)目維修質(zhì)保、園林綠化養(yǎng)護(hù)等各個(gè)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)，都需要資金支持，而發(fā)包方對(duì)園林工程結(jié)算和園林企業(yè)對(duì)上游材料提

供商的結(jié)算存在時(shí)間差異，導(dǎo)致園林企業(yè)在項(xiàng)目施工和養(yǎng)護(hù)管理過(guò)程中占用了大量運(yùn)營(yíng)資金。

另外，隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的加劇及園林行業(yè)的發(fā)展，除了技術(shù)、價(jià)格和管理水平外，施工方的資產(chǎn)規(guī)模、資金實(shí)力、融資能力也成為體現(xiàn)公司競(jìng)爭(zhēng)力的重要方面，成為開發(fā)商或建設(shè)方衡量施工方實(shí)力的關(guān)鍵指標(biāo)之一。為了提高項(xiàng)目承攬的成功率，園林工程施工企業(yè)必須滿足開發(fā)商或建設(shè)方對(duì)其資金實(shí)力的要求，資金實(shí)力已成為國(guó)內(nèi)園林企業(yè)承攬項(xiàng)目和實(shí)施運(yùn)作的重要條件之一，資金實(shí)力和融資能力決定了公司承建工程項(xiàng)目的規(guī)模。

目前，資金不足已成為當(dāng)前制約公司業(yè)務(wù)發(fā)展的主要瓶頸，因此公司迫切需要提高資金實(shí)力，以在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中不斷擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模、提高公司的市場(chǎng)占有率和品牌影響力。

（2）公司有限的融資渠道制約著公司的發(fā)展要求進(jìn)行股權(quán)融資補(bǔ)充流動(dòng)資金

由于園林綠化企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)具有應(yīng)收賬款、存貨占比高，固定資產(chǎn)占比較低的特點(diǎn)，因此公司的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)決定了通過(guò)銀行取得貸款融資的規(guī)模有限，難以滿足公司項(xiàng)目建設(shè)的資金需要，項(xiàng)目的承接能力受到一定制約。2018年下半年以來(lái)，隨著公司陸續(xù)中標(biāo)了包括東升科技園二期周邊綠地建設(shè)工程二標(biāo)段項(xiàng)目、泉水湖濕地公園項(xiàng)目（B區(qū)）、環(huán)湖路市政道路工程、園區(qū)主干道提檔升級(jí)打造工程EPC項(xiàng)目、多巴新城湟水河扎麻隆濕地公園景觀工程EPC項(xiàng)目、密云區(qū)白河城市森林公園建設(shè)工程（一標(biāo)段）項(xiàng)目等多個(gè)項(xiàng)目合同，以及尚在前期招標(biāo)過(guò)程中的其他后續(xù)項(xiàng)目陸續(xù)中標(biāo)，公司對(duì)于流動(dòng)資金的需求規(guī)模也相應(yīng)增加，公司迫切需要補(bǔ)充一定的流動(dòng)資金以支持業(yè)務(wù)的發(fā)展需要，目前公司融資渠道的受限已經(jīng)嚴(yán)重制約了公司業(yè)務(wù)的進(jìn)一步發(fā)展。